证监会：融资融券设3门槛 单一客户不得超净资本5%

2008年06月27日 19:51 中国新闻网 

　　中新社北京六月二十七日电 中国证监会二十七日公布最新修订的《证券公司风险控制指标管理办法》，将券商固定资产和长期股权投资的风险扣减比例提高到百分之百，并对券商为客户提供融资融券设定三项门槛，包括对单一客户融券规模不得超过净资本百分之五等。

　　根据最新的风控指标管理办法，证券公司必须持续符合四项风险控制指标标准：净资本与各项风险资本准备之和的比例不得低于百分之百；净资本与净资产的比例不得低于百分之四十；净资本与负债的比例不得低于百分之八；净资产与负债的比例不得低于二十。

　　最新公布的风控标准，对证券公司为客户买卖证券提供融资融券服务设定了三大门槛：对单一客户融资业务规模不得超过净资本的百分之五；对单一客户融券业务规模不得超过净资本的百分之五；接受单只担保股票的市值不得超过该股票总市值的二成。

　　《办法》要求证券公司经营证券自营业务，自营权益类证券及证券衍生品的合计额不得超过净资本的百分之百；自营固定收益类证券的合计额不得超过净资本的五倍；持有一种权益类证券的成本不得超过净资本的三成；持有一种权益类证券的市值与其总市值的比例不得超过百分之五。

　　新规对证券公司除要求计算净资本外，还增加了计算风险资本准备一项，要求券商编制净资本计算表、风险资本准备计算表和风险控制指标监管报表。市场人士分析，券商此前的风控以净资本为主，现在加入风险资本准备的监控体系，将更加细化并直接地控制券商风险。

　　据悉，新修订风险控制指标管理办法将自二OO八年十二月一日起正式实施。